Банки в Украине Всё о финансах и экономики
В последний день года финансовые эксперты США подводят итоги. Эти двенадцать месяцев стали для страны, а также и для всего мира настоящим испытанием. «Событие, которое происходит раз в сто лет» — так нынешний финансовый кризис назвал экс-глава Федеральной резервной системы США Алан Гринспен. Общий объем списаний и убытков, которые понесли во всем мире финансовые компании, уверенно перевалил за триллион долларов.
«Персона года» по версии журнала The Тime — звание, которое Барак Обама во многом получил за волю к победе. Вопрос, как назовут президента по итогам 2009 года?… Слишком важны будущие решения, как стране распорядиться тяжелым наследством.
«Реальность в том, что экономический кризис больше не является американским, — он глобальный. Мы должны протянуть руку другим странам, чтобы выработать адекватный ответ», — заявил избранный президент США Барак Обама.
Но президент и его новый кабинет обещают, недалеко от Таймс-сквер в Нью-Йорке показывают: на табло госдолг США — больше десяти триллионов долларов. Дефицит бюджета — триллион. И цифры растут быстро.
«Минфин выделит на защиту кредитования 20 миллиардов долларов, и 200 миллиардов пойдут на поддержку ценных бумаг», — сказал министр финансов США Генри Полсон.
Полсон и его министерство, Бен Бернанке и Федеральный резерв, как и новый президент страны, за год не раз становились героями обложек. Инвесторы смотрели на них и с надеждой, и с непониманием, и даже с ненавистью. Финансовые пузыри лопались на рынках весь високосный год.
Начало 2008-го. Рынки рухнули на новостях об убытках. Merrill Lynch и Citigroup списывают миллиарды, вложенные в ипотеку. Инвесторы бегут. Многие — в нефтяную сторону. И на фоне лопнувшего банковского пузыря надувается другой — сырьевой.
Почти 150 долларов баррель стоил еще летом. Но потом 60, 50, 40… Слова «спрос», «предложение» и «справедливость» в ОПЕК повторяли как заклинание — снова и снова. Но цены снижались. Впервые за много лет рынки, а точнее спекулянты, игнорировали решения картеля, потерявшего управление.
«Соотношение спроса и предложения нам очень важно. Мы добьемся справедливой цены на нефть и будем снижать квоты столько, сколько потребуется», — заявил глава ОПЕК Шахиб Хелиль.
Пока шли «нефтяные войны», катились волны банкротств. Merrill Lynch и Lehman Brothers перестают существовать. А такие финансовые монстры, как Goldman Sachs и Morgan Stanley, становятся холдингами, рассчитывая на помощь ФРС. Так и начинается большой поход за государственными деньгами. Рынки продолжают идти по наклонной. Власти пытаются жать на тормоза.
«Исходя из нашего анализа экономики, мы решили вновь понизить уровень ставки ЕЦБ», — сказал председатель правления Европейского центрального банка Жан-Клод Трише.
Так часто и так низко в рамках одного года ставку никогда не снижали. ЕЦБ до — 2%, ФРС — почти до нуля. Япония, Великобритания — все пошли на этот шаг, но реанимировать здоровье экономик так и не получилось. Участники рынка просто перестали доверять друг другу.
«Все оказались совершенно не готовы к тому, с какой скоростью люди стали выводить деньги. Больше всего пострадали инвестиционные банки, моментально лишившиеся средств крупных инвесторов и фондов. В итоге у банков не хватило ликвидности, чтобы остаться на плаву», — пояснил профессор Baruch College Терренс Мартелль.
Масштаб потерь проявился только под конец года. По официальным данным, убытки финансовых компаний перевалили за триллион долларов. По неофициальным, — намного больше. Например, с итальянских бирж в день утекало по миллиарду евро.
Агентство «Фаст Сет» подсчитало, что примерно из 50 тысяч акций по всему миру подорожало к декабрю всего три тысячи. Из 100 ведущих компаний свободные деньги остались лишь у 29.
«Я хотел бы верить, что в уходящем году цены на акции достигли низшей точки, что в новом году нас ждет постепенное выздоровление рынка», — сказал один из трейдеров Токийской биржи.
Надежда умирает последней. Когда снижение ставок не действует, когда средств все меньше, монетарные власти стран вынуждены срочно принимать планы спасения: это покупка проблемных акций, это и прямое финансирование бедствующих организаций.
«Если принять во внимание масштаб автоиндустрии, было бы непростительным риском пустить все это на самотек», — отметил Генри Полсон.
За тем, как тройка автогигантов просила деньги, следили всем миром. На положительное решение рынки немедленно отыграли ростом. Подобная реакция на госпомощь была и в других странах. В целом финансовые затраты к середине ноября составили около 10 триллионов долларов — 15% мирового ВВП.
Внимание инвесторов переманивали доллар и евро, устроившие на валютных рынках настоящие баталии. В начале года — беспрецедентный рост евро. Потом — все наоборот. Для миллионов инвесторов американская валюта стала антикризисной вместо падающих акций.
«Мы столкнулись с тяжелым кризисом. Ухудшают ситуацию цены на сырье и нестабильность на валютном рынке. Нужно направить еще больше усилий на поддержку экономики», — заявил министр финансов Великобритании Алистер Дарлинг.
Спасения искали и в золоте. Вечная ценность потеряла совсем немного за год, который оказался катастрофическим почти для всех компаний. В среднем индексы упали на 46%. И больше всех пострадали развивающиеся рынки: Бразилия — минус 43%, Китай — 65, Россия — 76. Но в этих странах экономики пока растут, в то время как в Европе, Японии и США — рецессия.
«США ожидает рецессия. Она будет глубокой и довольно продолжительной. Выздоровление экономики начнется не раньше 2010 года», — отметил профессор Columbia University Джеффри Сакс.
Многие винят США в своих экономических проблемах. И чем мировой кризис сильнее, тем эмоции ярче. Крах пирамиды Бернарда Мэдоффа вызвал обвал американских рынков и даже ряд самоубийств инвесторов. И ясно одно: финансовые страсти будут только накаляться. Эксперты считают, что единственный выход — или набраться терпения, или давать выход своему негодованию.
